מניות השבבים הגדולות נפלו, חוץ מאינטל. זו הסיבה

יום אדום למניות ומדדי השבבים בניו יורק, בעקבות לחצים מצדם של שני צידי המתרס הפוליטי בארה"ב, ממשל ביידן מחד, והמועמד לנשיאות דונלד טראמפ מאידך. מניית ASML  ההולנדית, יצרנית מכונות יצור השבבים הגדולה בעולם נחתכה ביותר מ-9% בשל הפרסום של הגבלות הייצוא החדשות של ממשל ביידן לסין.

● אמירה אחת של טראמפ הפילה את מניית יצרנית השבבים הגדולה 
● תשכחו מ-7 המופלאות: UBS מציג את 8 המופלאות החדשות של השוק 

ASML היא הספקית המובילה של מכונות ליצור פרוסות סיליקון של אינטל, אך מאידך כמחצית מהכנסותיה ממפעלי שבבים בסין. הממשל מעוניין להדק את ייצוא ציוד השבבים לסין לא רק מארה"ב אלא גם מחברות לא-אמריקאיות כמו ASML או טוקיו אלקטרון שעושות שימוש בטכנולוגיה אמריקאית ומייצאות לסין בכמויות גדולות למדי.

מפעל השבבים הגדול בעולם, טייוואן סמיקונדקטור  (TSMC) המייצר את רוב שבבי האייפון והמק של אפל ושבבי הבינה המלאכותית של אנבידיה , רשם ירידה של 8% במהלך יום המסחר (ד') בשל התבטאויות טראמפ כאילו הטייוואנים "לא נותנים לנו כלום, הם לוקחים את כל עסקי השבבים שלנו ולכן הם צריכים לשלם לנו על הגנה".

בניגוד לירידות במניות השבבים, אינטל מטפסת 

האמירה התמוהה של טראמפ, כאילו איננו מכיר בחשיבותו של המפעל בטייואן לכלכלה האמריקאית מעלה ספקות באשר למחויבות שלו להגן על האי במקרה של מתקפה סינית. מי שככל הנראה הרוויחה ממנה היא המתחרה אינטל  - במהלך המסחר מניית השבבים היחידה שזינקה בקרוב ל-5%, לאחר שקודם לכן הגיעה העלייה לשיעור גבוה יותר של 7%. עם זאת, בסיום המסחר, אינטל עלתה בכ-0.4% בלבד.

אינטל נתפסת כאלטרנטיבה עתידית ל-TSMC, היות והיא מגייסת עשרות מיליארדי דולרים מהממשל האמריקאי כדי להקים מפעלי שבבים במדינות כמו אוהיו, אריזונה ואורגון. ייתכן כי המשקיעים מבינים שענקית השבבים האמריקאית היא הקרובה ביותר ליהנות מהמשך הסיוע של טראמפ, למרות שטכנולוגיית הייצור שלה רחוקה עשרות מונים מזו של המתחרה מטייוואן. יתר על כן, לאחרונה התחייבה TSMC לייצר לאינטל את השבב המתקדם ביותר שלה למחשב האישי.

מניית שבבים שמתחילה להראות סימני צמיחה היא טקסס אינסטרומנטס , שזוכה גם כן להמלצות האנליסטים כחברת שבבים אמריקאית שעשויה גם היא ליהנות מהטבות לחברות אמריקאיות ומהגבלת הפעילות מול השוק הסיני או הטייוואני. המנייה נמצאת כעת בעלייה של קרוב לאחוז מאז פתיחת המסחר אחר הצהריים.

מניות שבבים נוספות שספגו ירידות היום הן: ARM , עם ירידה של 10%, אנבידיה עם ירידה של 7% וברודקום  עם ירידה של 8%. מדד הנאסד"ק צלל בכ-2.8% ומדד ה- S&P 500 ירד ב-1.4%.