וול סטריט / צילום: Unsplash, Roberto Júnior
סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים
23:00
המסחר בוול סטריט ננעל הלילה בירידות חדות בעקבות ההסלמה הדרמטית בעימות הגאו-פוליטי סביב גרינלנד, איומי המכסים המחודשים של הנשיא טראמפ נגד שמונה מדינות אירופיות הציתו מחדש את החשש מ"מלחמת סחר" גלובלית, מה שהוביל למגמת ה- "Sell America" (מכירת נכסים אמריקאים).
מדד הדאו ג'ונס איבד יותר מ-1.5%, בעוד מדדי ה-S&P 500 והנאסד"ק ירדו ב-2% ו-2.4% בהתאמה, תוך שהם מוחקים את כל העליות מתחילת השנה.
"שבע המופלאות" הובילו את הירידות בשוק - מיקרוסופט, אמזון, אלפאבית, אפל, אנבידיה וטסלה מאבדות מעל ל-1% כל אחת. אמזון ספגה את המכה הקשה ביותר עם ירידה של כ- 4%. אנבידיה וטסלה גם שתיהן נסחרו בירידות משמעותיות, כאשר נאסד"ק מאבד כ-2%.
זו הפעם הראשונה מאז אוקטובר האחרון שכל שבע המניות נופלות ביותר מ-1% באותו יום מסחר. אירוע כזה מעיד בדרך כלל על סנטימנט שלילי רוחבי (Risk-off) שבו משקיעים בורחים מנכסי סיכון בבת אחת.
איגרות החוב של ממשלת ארה״ב ושל מדינות נוספות המשיכו לרדת היום, לאחר שהרטוריקה של הבית הלבן בנושא מכסים ליבתה מחדש את החששות ממלחמת סחר בין ארה״ב לאירופה.
התשואות על אג״ח האוצר האמריקאיות מזנקות, בעיקר בקצה הארוך של עקום התשואות. התשואה על האג״ח ל־30 שנה קפצה ב־9 נקודות בסיס לרמה של 4.93%, והתקרבה לסף הקריטי של 5%. במקביל, התשואה על אג״ח הייחוס ל־10 שנים עלתה ב־6 נקודות בסיס לכ־4.291%. נקודת בסיס אחת שווה ל־0.01%, ותשואות ומחירי אג״ח נעים בכיוונים מנוגדים.
בתוך כך, קרן הפנסיה הדנית AkademikerPension הודיעה כי היא מתכננת למכור את השקעתה בסך 100 מיליון דולר באג״ח ממשלתיות אמריקאיות, בשל ה״מימון הגרוע של ממשלת ארה״ב״.
ביפן נרשמה גם כן טלטלה: התשואה על אג״ח ממשלת יפן ל־40 שנה זינקה לשיא היסטורי , על רקע חששות שמשקיעים מעלים בנוגע לכך שקיצוץ מוצע במס המכירות על מזון עלול להרע את מצבה הפיסקלי של המדינה.
גם מחירי המתכות היקרות עלו לשיאים חדשים. החוזים העתידיים על הזהב רשמו שיא נעילה של דולר 4,759.60 לאונקיה, עלייה של 3.7% מיום שישי - העלייה היומית הגדולה ביותר מאז 2020. המתכת נתפסת כנכס "חוף מבטחים" בעתות של אי-ודאות גאו-פוליטית או כלכלית. החוזים העתידיים על הכסף זינקו ב-6.9% והגיעו ל-94.21 דולר לאונקיה, גם זה שיא כל הזמנים.
21:24
לא רק תשואות האג"ח, גם מחירי המתכות היקרות מזנקים לשיאים חדשים לאחר שהנשיא טראמפ החריף את הרטוריקה שלו בנוגע לרכישת גרינלנד, בעוד איומיו להטיל מכסים על מספר מדינות אירופיות הציתו מחדש את החששות ממלחמת סחר.
החוזים העתידיים על הזהב רשמו שיא נעילה של דולר 4,759.60 לאונקיה, עלייה של 3.7% מיום שישי - העלייה היומית הגדולה ביותר מאז 2020. המתכת נתפסת כנכס "חוף מבטחים" בעתות של אי-ודאות גאו-פוליטית או כלכלית. החוזים העתידיים על הכסף זינקו ב-6.9% והגיעו ל-94.21 דולר לאונקיה, גם זה שיא כל הזמנים.
מניות חברות כריית הזהב זינקו גם הן: מניית ניומונט עולה ב-3.7% ומניית אס.אס.אר. מיינינג עולה בכמעט 6%.
הן הזהב והן הכסף רשמו בשנת 2025 את העליות השנתיות הגדולות ביותר שלהם מזה עשורים. הם המשיכו לטפס גם השנה, כאשר התקיפה האמריקאית בוונצואלה, חקירת משרד המשפטים נגד יו"ר הפדרל ריזרב ג'רום פאוול ואיומי טראמפ בנוגע לגרינלנד הוסיפו על חוסר הוודאות.
20:40
מגמת המסחר של "למכור את אמריקה" נמצאת בעיצומה היום, לאחר שהנשיא דונלד טראמפ ומנהיגים אירופיים הסלימו את המתיחות סביב סוגיית גרינלנד . מחירי האג"ח של ארה"ב צונחים מה שגורם לזינוק בתשואות.מדד הדולר (DXY), המשקלל את המטבע האמריקאי מול סל של שישה מטבעות זרים, יורד בכמעט 1%. האירו מזנק ב-0.7% מול הדולר.
"זוהי שוב 'מכירת אמריקה' בתוך הקשר רחב הרבה יותר של הימנעות מסיכון גלובלית (Risk-off)," כתב ללקוחותיו קרישנה גוהא, ראש מחלקת מדיניות גלובלית ואסטרטגיית בנקים מרכזיים ב-Evercore ISI. המתכות היקרות, זהב וכסף, טיפסו לשיאים חדשים. הזהב, שנתפס מזה זמן רב כחוף מבטחים להשקעה בתקופות של סערה גאו-פוליטית, היה בדרך לרשום את העלייה היומית הגדולה ביותר שלו מאז אוקטובר.
מדדי המניות בניו יורק צונחים בעוד המשקיעים מצמצמים את החשיפה לנכסים אמריקאים. מדד הדאו ג'ונס מאבד יותר מ-1%, בעוד מדדי ה- S&P 500 והנאסד"ק יורדים ב-1.5% ו-2% בהתאמה תוך שהם מוחקים את כל העליות מתחילת השנה.
ההתלקחות האחרונה בפוזיציית ה-"Sell America" מגיעה בעקבות איומיו של טראמפ להטיל מכסים של 10% על שמונה מדינות אירופיות, כחלק ממאמציו להשתלט על גרינלנד. נציגים מ-27 מדינות האיחוד האירופי התכנסו לישיבת חירום בתגובה לקריאת המכסים של טראמפ, שלדבריו יתחילו ב-1 בפברואר ולאחר מכן יעלו ל-25% ב-1 ביוני.
את הירידות בוול סטריט מובילות מניות הטכנולוגיה.
קרן הסל State Street Technology Select Sector SPDR (XLK ) יורדת ב-1.4%. מניות אנבידיה , יורדת במעל 3% ומאבדת כ-150 מיליארד דולר בשווי שוק. אפל אלאפבית ומיקרוסופט מאבדות יותר מ־1% כל אחת, בעוד אמזון וטסלה ביותר מ־2% כל אחת.
למרות הירידות בוול סטריט, אינטל עולה במעל 2.5% ומשלימה נסיקה של כ-35% מתחילת השנה, לפני כשבוע KeyBanc Capital Markets שדרגה את מניות אינטל ו- AMD להמלצת משקל יתר (Overweight), תוך ציון ביקוש חזק מהצפוי למרכזי נתונים והידוק בהיצע הזיכרונות ברחבי תעשיית השבבים. השתיים זינקו היום.
האנליסט ג’ון וין ציין כי מסקנות החברה הגיעו בעקבות ביקור שנערך לאחרונה באסיה, אשר חשף כי "ביקוש חריג מצד חברות ה-Hyperscalers" משבש את שרשראות האספקה ומוביל לעליות מחירים חדות בזיכרונות DRAM ו-NAND.
בתוך כך, גם מניות שבבי זכרון נוספות מזנקות היום בניגוד למגמה - סנדיסק ב-7% ו-וווסטרן דיגיטל ב-1%.
19:55
מחירי הנפט עולים בעוד סוחרים משקללים את השפעת ההפרעות באספקת הנפט באזור הים השחור לצד תנודות רחבות יותר בשווקים בעקבות שאיפותיו של הנשיא דונלד טראמפ לרכוש את גרינלנד.
נפט מסוג WTI סחר במעל 60 דולר לחבית. ההפרעות באספקה סייעו לתמוך במחירים, כאשר יצרנית הנפט הגדולה ביותר בקזחסטן עצרה לאחרונה את הייצור בשדות Tengiz ו‑Korolev בעקבות שתי שריפות בגנרטורים. על פי רויטרס, שדה Tengiz יישאר סגור עוד כשבעה עד עשרה ימים.
קזחסטן כבר הקטינה את ייצור הנפט לאחר תקיפות רחפנים שפגעו במסוף השילוח של קונסורציום צינור הקספיון ברוסיה, שהוא נתיב היצוא לכ‑80% מהנפט הקזחי.
19:48
איגרות החוב של ממשלת ארה״ב ושל מדינות נוספות המשיכו לרדת היום, לאחר שהרטוריקה של הבית הלבן בנושא מכסים ליבתה מחדש את החששות ממלחמת סחר בין ארה״ב לאירופה.
התשואות על אג״ח האוצר האמריקאיות מזנקות, בעיקר בקצה הארוך של עקום התשואות. התשואה על האג״ח ל־30 שנה קפצה ב־9 נקודות בסיס לרמה של 4.93%, והתקרבה לסף הקריטי של 5%. במקביל, התשואה על אג״ח הייחוס ל־10 שנים עלתה ב־6 נקודות בסיס לכ־4.291%. נקודת בסיס אחת שווה ל־0.01%, ותשואות ומחירי אג״ח נעים בכיוונים מנוגדים.
בתוך כך, קרן הפנסיה הדנית AkademikerPension הודיעה כי היא מתכננת למכור את השקעתה בסך 100 מיליון דולר באג״ח ממשלתיות אמריקאיות, בשל ה״מימון הגרוע של ממשלת ארה״ב״.
הקרן, המייצגת כ־174,500 חברים אקדמאים ומנהלת נכסים בסך כ־164 מיליארד קרונות דניות (כ־26 מיליארד דולר), השתמשה בעבר באג״ח אמריקאיות כדי להפחית סיכונים ולמטרות נזילות. עם זאת, הגירעון הגבוה והחוב הכבד של ארה״ב גרמו לקרן לוותר על האסטרטגיה הזו ולעבור להחזקה במזומנים בדולרים ובחוב סוכנויות קצר מועד, נמסר מהקרן.
״ההחלטה נובעת מהמימון הגרוע של ממשלת ארה״ב, מה שמוביל אותנו לחשוב שיש למצוא דרך חלופית לניהול נזילות וסיכונים״, אמר אנדרס שלדה, קצין ההשקעות הראשי של הקרן, בהצהרה שנשלחה במייל.
למרות שהחזקה זו מהווה חלק זעיר בלבד מהשוק הכולל, ההחלטה למכור את האג״ח מדגימה את חוסר האמון של חלק מהמשקיעים בהצהרותיו של הנשיא טראמפ לגבי ענייניו ברכישת גרינלנד.
שלדה לא קישר ישירות את המכירה המתוכננת למתיחות הגוברת בין אירופה לארה״ב בעקבות הצהרות טראמפ האחרונות, אך ציין כי הפער ״לא הקשה על קבלת ההחלטה״.
18:50
באירופה ננעל המסחר בירידות של עד 1% בבורסות המובילות - לונדון, פריז ופרנקפורט.
18:20
טרי אם עקפה את תחזיות וול סטריט לרבעון הרביעי ברווח למניה מתואם, אך נקודת האמצע של תחזיות הרווח לשנת 2026 נמוכה במעט מהתחזיות של האנליסטים שנסקרו על ידי FactSet. מניית החברה יורדת כעת בכ-6%.
מנכ״ל 3M אמר כי המכסים שאיים הנשיא טראמפ להטיל על שמונה מדינות אירופיות עלולים לגרום ל״השפעה של 30 עד 40 מיליון דולר השנה״ עבור יצרנית החומרים.
ביל בראון ציין כי 3M מייבאת כ־250 מיליון דולר של סחורות מאירופה מדי שנה, שעלולות להיות מושפעות ממכסות הקשורות למאמציו של טראמפ לתבוע את גרינלנד.
״אבל שוב, אנחנו עדיין רחוקים מאוד ממצב שבו זה יהפוך לצו מנהלי, אז נראה״, אמר בראון לאנליסטים בשיחת הדוחות. ״אנחנו עוקבים אחרי זה, כמו כולם״.
החברה גם מייצאת סחורות בשווי של 700 מיליון דולר ליבשת אירופה, הוסיף בראון. האיחוד האירופי פרסם טווח של מכסים תגמוליים שהוא עשוי להטיל אם טראמפ ימשיך במהלכו.
17:39
איגרות החוב של ממשלת ארה״ב ושל מדינות נוספות המשיכו לרדת היום, לאחר שהרטוריקה של הבית הלבן בנושא מכסים ליבתה מחדש את החששות ממלחמת סחר בין ארה״ב לאירופה.
התשואות על אג״ח האוצר האמריקאיות זינקו, בעיקר בקצה הארוך של עקום התשואות. התשואה על האג״ח ל־30 שנה קפצה ב־9 נקודות בסיס לרמה של 4.93%, והתקרבה לסף הקריטי של 5%. במקביל, התשואה על אג״ח הייחוס ל־10 שנים עלתה ב־6 נקודות בסיס לכ־4.291%. נקודת בסיס אחת שווה ל־0.01%, ותשואות ומחירי אג״ח נעים בכיוונים מנוגדים.
ביפן נרשמה גם כן טלטלה: התשואה על אג״ח ממשלת יפן ל־40 שנה זינקה לשיא היסטורי, על רקע חששות שמשקיעים מעלים בנוגע לכך שקיצוץ מוצע במס המכירות על מזון עלול להרע את מצבה הפיסקלי של המדינה. התשואה הארוכה עלתה בכמעט 3 נקודות בסיס ל־4.213%, הרמה הגבוהה ביותר מאז הונפק לראשונה מח״מ של 40 שנה. גם התשואות הקצרות יותר טיפסו בחדות: התשואה על אג״ח ל־10 שנים עלתה ביותר מ־10 נקודות בסיס ל־2.38%, הרמה הגבוהה ביותר מאז 1999, ואילו התשואה ל־20 שנה קפצה בכ־22 נקודות בסיס ל־3.47%.
גל המכירות הגיע יום לאחר שראש ממשלת יפן, סנאאה טאקאיצ'י, הודיעה כי בכוונתה לפזר את הפרלמנט ביום שישי וללכת לבחירות בזק ב־8 בפברואר, מהלך שצפוי להציב את המדיניות הכלכלית במרכז מערכת הבחירות.
17:14
בעוד השוק דרוך לקראת הדוח הרבעוני שתפרסם הלילה, היום כי נטפליקס הגישה הצעה מחודשת לרכישת ענקית המדיה וורנר ברדרס דיסקברי .
בעוד שהיקף ההצעה הכולל נותר 72 מיליארד דולר, בנטפליקס כעת מוכנים לבצע את העסקה במזומן בלבד, במחיר של 27.75 דולר למניה; זאת, בניגוד לעסקה הכוללת מזומן ומניות, כפי שהיה במתכונת הקודמת. לפי הדיווחים, החברות מקוות שההצעה החדשה תמנע מימוש אפשרי של הצעת הרכישה העוינת מצד פרמאונט , שגם היא הציעה עסקה במזומן בלבד.
16:30
וול סטריט רושמת ירידות משמעותיות בפתח המסחר בוול סטריט, כאשר ה-S&P 500 יורד בכ-1.4%, ומוחק את כלל העליות שרשם מתחילת השנה. מדד הפחד מזנק בכ-30% ל-20.2 נקודות.
הדאו ג'ונס צפוי נחלש בכ-1.3% והנאסד"ק נופל בכ-1.7%.
קרן הסל State Street Technology Select Sector SPDR (XLK ) יורדת ב-1.8%. מניות אנבידיה , מטא פלטפורמס ואלפבית (חברת האם של גוגל) יורדות כולן במעל 2% כל אחת. אפל ומיקרוסופט מאבדות יותר מ־1% כל אחת, בעוד אמזון וטסלה ביותר מ־2% כל אחת.
הירידות, כאמור, מגיעות בעקבות חששות להסלמה במלחמת הסחר סביב המחלוקת בין ארה"ב לאירופה באשר לרצונו של הנשיא טראמפ להשתלט על גרינלנד' שאינו מראה סימני רגיעה, ובמקביל גל מכירות כבד באג״ח יפניות שהתפשט לשווקי האג״ח הגלובליים.
דחיפתו של נשיא ארה״ב דונלד טראמפ להשתלט על גרינלנד הזריקה תנודתיות חדשה לשווקים, והחייתה חששות מעימות סחר בין בעלות ברית מסורתיות, כמעט ללא סימני פשרה. להחרפת המתיחות תרמה גם אזהרה של טראמפ במהלך הלילה כי יטיל מכסים חדים על שמפניה, לאחר שנשיא צרפת עמנואל מקרון שלל הצטרפות ליוזמת שלום בהובלת ארה״ב.
לורנט למגנר, סגנית מנכ"ל ב-AlphaValue, אמרה לבלומברג כי "התקווה האמיתית היחידה היא שסנאטורים רפוביקאים וחברי קונגרס ישימו לזה סוף. משקיעים ניצלו את רגעי התנודתיות הללו כדי 'לקנות את הירידות', אבל מבחינתי, אני לא חשה בנוח. אין שום הבטח שזה יעבוד הפעם".
14:35
הירידות באירופה נמשכות. בשעה זו, מדד הדאקס יורד בכ-1.5%, הפוטסי נסוג בכ-1% והקאק נחלש בכ-1.1%.
לפני שעה קלה, דווח כי נטפליקס הגישה הצעה מחודשת לרכישת ענקית המדיה וורנר ברדרס דיסקברי . בעוד שהיקף ההצעה הכולל נותר 72 מיליארד דולר, בנטפליקס כעת מוכנים לבצע את העסקה במזומן בלבד, במחיר של 27.75 דולר למניה; זאת, בניגוד לעסקה הכוללת מזומן ומניות, כפי שהיה במתכונת הקודמת. לפי הדיווחים, החברות מקוות שההצעה החדשה תמנע מימוש אפשרי של הצעת הרכישה העוינת מצד פרמאונט , שגם היא הציעה עסקה במזומן בלבד.
בשוק הסחורות, מחירי הזהב והכסף ממשיכים לשבור שיאים חדשים. הזהב עולה בכ-3% ומחירו עומד על 4,730 דולר לאונקיה; הכסף מזנק במעל 7% וחוצה לראשונה את רף ה-95 דולר.
13:30
המסחר באירופה מוסיף להתנהל בירידות. מדד הדאקס נופל בכ-1.6%, הפוטסי מאבד מערכו כ-1.1% והקאק נחלש בכ-1.3%. מדד הדולר (DXY), האומד את כוחו מול סל מטבעות נבחרים ברחבי העולם, נופל כעת בשיעור חד של כ-0.9%.
החוזים העתידיים על וול סטריט מצביעים על כך שהמדדים צפויים להיפתח באדום בוהק. מדד הדאו ג'ונס צפוי לרדת בכ-1.4%, ה-S&P 500 צפוי לאבד 1.6% והנאסד"ק צפוי לרדת בכ-1.9%.
שבע המופלאות - אנבידיה , אפל , אמזון , אלפאבית (גוגל) , טסלה , מיקרוסופט ומטא - יורדות כולן במסחר המוקדם בשיעו של בין 1.5% ל-3%. גם מניות נוספות בתחומי השבבים וה-AI כמו פלנטיר , AMD , ברודקום , קורוויב ומיקרון , נסחרות בירידות.
11:50
הירידות באירופה מתחזקות. מדד הדאקס נופל בכ-1.5%, הפוטסי מאבד מערכו כ-1.3% והקאק נחלש בכ-1.2%.
תשואות האג"ח הממשלתיות ארוכות־הטווח של ארה"ב קופצות (כלומר, ירידות מחירים), בתגובה לאיומי המכסים החדשים של הנשיא טראמפ שעוררו מחדש חששות מפני מלחמת סחר. התשואה לעשר שנים עולה בכ-5 נקודות בסיס לרמה של 4.288%, בעוד התשואה ל-30 שנה עולה בכ-9 נקודות בסיס לרמה של 4.928%.
מדד הפחד (VIX), האומד את התנודתיות בוול סטריט, עולה ל-20.5 נקודות - הרמה הגבוהה ביותר מאז נובמבר האחרון.
11:05
הירידות באירופה מתחזקות. מדדי הדאקס והפוטסי נופלים בכ-1.2%, בעוד הקאק נחלש בכ-1%. המשקיעים באירופה צפויים להסב את תשומת לבם לפורום הכלכלי העולמי בדאבוס.
מניות ענקית היוקרה לואי ויטון וענקית המשקאות הצרפתית רמי קואנטרו נחלשות, לאחר שהנשיא טראמפ איים להטיל מכסים של 200% על יין ושמפניה מצרפת, בעקבות חוסר מוכנותו של הנשיא מקרון להצטרף למועצת השלום של עזה.
דונלד טראמפ התחייב כי יממש "ב־100%" את איומו להטיל מכסים על מדינות אירופיות המתנגדות לדרישתו להשתלט על גרינלנד. אתמול, סירב טראמפ לשלול שימוש בכוח, והתעקש כי יתקדם עם תוכנית המכסים על סחורות המיובאות לארצות הברית מבריטניה ומשבע מדינות נוספות החברות בנאט"ו.
בפוסט שפרסם ברשת Truth Social היום בשעות הבוקר המוקדמות, כתב הנשיא טראמפ כי קיים "שיחת טלפון טובה מאוד" עם מזכ"ל נאט"ו מארק רוטה, וכי הוסכם על קיום פגישה "של גורמים שונים" בשווייץ בהמשך השבוע.
עוד כתב הנשיא כי "גרינלנד חיונית לביטחון הלאומי והעולמי. אין דרך חזרה, על כך כולם מסכימים!". טראמפ אמר כי החל מהראשון לפברואר יטיל מכס של 10% על "כל הסחורות ללא יוצא מן הכלל" המגיעות מבריטניה, דנמרק, נורבגיה, שוודיה, צרפת, גרמניה, הולנד ופינלנד - כולן חברות בברית נאט"ו. הוא גם הוסיף כי יעלה את המכס ל-25% החל מ-1 ביוני, עד שיושג הסכם לרכישת גרינלנד מדנמרק.
כאשר נשאל אם יממש את איום המכסים, אמר טראמפ לרשת NBC: "כן. מאה אחוז". כאשר נשאל אם ישתמש בכוח כדי להשתלט על הטריטוריה, השיב הנשיא: "אין תגובה".
10:15
בהמשך לירידות אתמול, גם היום בורסות אירופה נסחרות באדום. מדד הדאקס נופל בפתח יום המסחר בכ-0.9%, הפוטסי מאבד מערכו כ-0.8% והקאק נחלש בשיעור דומה.
9:55
החוזים העתידיים בוול סטריט מאותתים על ירידות של עד 1.6% בפתיחת המסחר היום. בורסות ארה"ב יגיבו היום לראשונה לאיומי המכסים החדשים של הנשיא טראמפ על 8 מדינות באירופה, שמתנגדות לכך שארה"ב תרכוש את גרינלנד. במקביל, איומי המכסים הובילו לבריחה ל"נכסי מקלט" ומחירי הזהב והכסף זינקו לשיאים חדשים. הבוקר, המחירים ממשיכים לעלות: מחיר הזהב עומד על כ-4,722 דולר לאונקיה, בעוד מחיר הכסף עומד על כ-94 דולר לאונקיה.
שמונה המדינות שהזכיר טראמפ בהודעתו הן דנמרק, צרפת, גרמניה, בריטניה, הולנד, נורבגיה, שבדיה ופינלנד. ההיטלים אמורים להיכנס לתוקף ב־1 בפברואר בשיעור של 10%, ולעלות ל־25% ב־1 ביוני. בפוסט שפרסם ברשת החברתית שלו, Truth Social, הבהיר טראמפ כי המכסים יישארו בתוקף "עד שתושג עסקה לרכישה מלאה ומוחלטת של גרינלנד".
אף שלא ברור עדיין האם מכסי הסנקציה של טראמפ אכן יתממשו בפועל, ההכרזה מסמנת קפיצת מדרגה במאמציו של הנשיא האמריקאי להשיג שליטה על האי הקפוא הענק, שהוא במעמד של טריטוריה דנית. המאבק על גרינלנד מאיים לפוצץ את הסכם הסחר שנחתם בין ארה"ב לאיחוד האירופי לא מזמן, על רקע תוכנית המכסים הגלובלית של הממשל האמריקאי. ההסכם, שנחתם בסקוטלנד ביולי האחרון, קבע מכס של 15% על רוב היצוא האירופי לארה"ב והיה אמור להבטיח יציבות לשנים הקרובות. על בריטניה הוטל מכס נמוך יותר של 10%, לפני משבר גרינלנד.
אסיה
באסיה, הבורסה נסחרו הבוקר בירידות. מדד הניקיי נפל בכ-1%, הקוספי ירד בכ-0.4%, מדד שנגחאי ננעל ללא שינוי וההנג סנג מאבד מערכו כ-0.3%.
אירופה
בורסות אירופה ננעלו אתמול בירידות שערים. בורסת פרנקפורט ירדה בכ-1.2%, בורסת פריז איבדה מערכה כ-1.8% ובורסת לונדון נחלשה בכ-0.4%.
סקטור הרכב במדד הסטוקס 600 איבד מערכו קרוב ל-2%, עם ירידות במניות של יצרניות רכב כמו פולקסווגן , פורשה ו-BMW . בצרפת, נרשמות ירידות בסקטור היוקרה, כאשר מניות כמו לואי ויטון , קרינג , הרמס ומונקלר , איבדו גובה. מנגד, המניות הביטחוניות באירופה התחזקו, עם עליות במניות כמו ריינמטל , רנק , ת'אלס ולאונרדו .
בוול סטריט לא התקיים מסחר אמש, בשל ציון יום מרטין לות'ר קינג. המסחר בחוזים העתידיים מצביע על ירידות משמעותיות בפתיחה: הדאו ג'ונס יורד בכ-0.9%, ה-S&P 500 מאבד מערכו כ-1% והנאסד"ק נחלש בכ-1.2%.
היום, לאחר נעילת המסחר, ענקית הסטרימינג נטפליקס תפרסם את תוצאותיה הכספיות לרבעון הרביעי של 2025. לפי הערכות שנאספו ב-Visible Alpha, החברה צפויה לדווח על צמיחה של כ-17% בהכנסות ל-11.97 מיליארד דולר, ועל רווח למניה של 0.55 דולר, שישקף צמיחה של קרוב ל-30%. ב-Investopedia מציינים כי המסחר באופציות במניה מצביע כי היא עשויה לזוז מעלה או מטה בשיעור של עד 7% עד סוף השבוע, בעקבות הדוחות.
שוק החוב האמריקאי
איומי המכסים החדשים של טראמפ על מדינות אירופה הובילו לעלייה ניכרת בתשואות האג"ח הממשלתיות הארוכות־טווח, לצד חששות שהמהלך יביא בעתיד ללחצים אינפלציוניים. התשואה לעשר שנים עולה כעת בכ-4 נקודות בסיס לרמה של 4.27%, בעוד התשואה ל-30 שנה עולה בכ-5 נקודות בסיס לרמה של 4.89%.
פראשנט ניוהאנה, אסטרטג ב-TD Securities, אמר לבלומברג כי "פעולות הממשל האמריקאי ערערו את האטרקטיביות של החזקת אג"ח אמריקאיות כנכס מקלט בטוח, ו'גורם אי־הוודאות' הזה מתבטא בעליית התשואות. השווקים מצפים שטראמפ יתדלק את השווקים לקראת בחירות האמצע, והמכסים הם אינפלציוניים".
שוקי הסחורות והמטבעות
איומי המכסים הובילו לבריחה ל"נכסי מקלט" ומחירי הזהב והכסף זינקו אתמול לשיאים חדשים. כאמור, הבוקר, המחירים ממשיכים לעלות: מחיר הזהב עומד על כ-4,720 דולר לאונקיה, בעוד מחיר הכסף עומד על כ-94 דולר לאונקיה.
בקנטור העריכו בשבוע שעבר שהראלי בזהב צפוי להימשך ב־2026, ולהגיע בסוף השנה ל־5,000 דולר - עלייה של כ־7% ביחס למחיר הנוכחי.
בגזרה אחרת של שוק הסחורות, "מחירי הגז הטבעי באירופה השתוללו בימים האחרונים וזינקו מרמות של מתחת ל־30 אירו לכיוון 40 אירו", כתב נורברט רוקר, ראש תחום כלכלה ומחקר הדור הבא ביוליוס בר. לדבריו, אין לכך קשר לאירועים גאו-פוליטיים אלא לחשש ממחסור באספקה. להערכתו, בטווח הקצר המחירים יירדו שוב אל מתחת ל־30 אירו.
בשוק הקריפטו, הביטקוין ממשיך את הנסיגה שלו, בהתאם למגמה בשוקי המניות, ויורד הבוקר לרמה של 91 אלף דולר. בסוף השבוע שעבר, המטבע התאושש והגיע עד רמה של קרוב ל-98 אלף דולר.