AMD

על פניו, התוצאות הכספיות של גוגל מיקרוסופט ומטא היו חזקות מהצפוי, אך תגובת המשקיעים הייתה מעורבת • בין הסיבות המרכזיות למגמה - הגידול בהוצאות ההוניות של ענקיות הטכנולוגיה לצד הקיטון בקיבולת ייצור השבבים שמעכב את פיתוחי הבינה המלאכותית

כשליסה סו מונתה למנכ"לית, AMD הייתה חברת שבבים כושלת עם חוב של יותר מ־2 מיליארד דולר • סו קיצצה 7% מהעובדים, ביצעה פיצול דרמטי, נגסה בשוק של אינטל והפכה את החוב לרווח של מיליארדים • בדרך היא הזניקה את המניה פי 50 ושברה לא מעט תקרות זכוכית • עכשיו היא מתכוונת להשיב מלחמה לאנבידיה

ההכרזה הדרמטית של מנכ"ל אינטל הגיעה לאחר שנים בהם סירב לשנות את מבנה החברה • עבור העובדים בישראל לא מדובר בבשורה מהותית, אך בשוק מעריכים כי המהלך פותח דלת לרכישה חיצונית אפשרית שתשנה את התמונה • וגם: איך סין עשויה לעצור את המהלך?

סקטור השבבים רשם את היום הגרוע מאז 2020, ואנבידיה מחקה כמעט 300 מיליארד דולר ביום • רגע לפני הורדות הריבית, וול סטריט מתוחה לקצה, והתנודתיות צפויה רק לגבור • אבל המומחים מסבירים כי התקופה הסוערת היא גם הזדמנות

חברות השבבים, ובראשן אנבידיה, הובילו את הראלי בבורסה האמריקאית השנה והיו אחראיות לנתח משמעותי מהתשואה של המדדים המובילים בה • בלעדיהן, התשואות בנאסד"ק 100 היו נמוכות בחצי, וב־S&P 500 ב־30%

לאחר פרסום דוחות רבעוניים מאכזבים צללה מניית אינטל אתמול בכמעט 20% • אם המגמה תימשך השווי של החברה צפוי להגיע למתחת ל-100 מיליארד דולר - לראשונה זה עשורים • בנוסף הודיעה החברה על קיצוץ של 15% מכוח העבודה שלה • האם החברה מסוגלת לעשות את קפיצת המדרגה הדרושה שלה כדי לשמור על מעמדה?

מניית אנבידיה זינקה אתמול בכ-13%, הוסיפה 330 מיליארד דולר לשווייה ושברה שיא חדש: העלייה היומית הגדולה ביותר אי פעם בשווי שוק של חברה • דווקא הדוחות של AMD ומיקרוסופט גרמו למשקיעים להבין שכדאי לחזור למניה, ומהר • וגם ההמלצה של מורגן סטנלי עזרה

השבוע פרסמו שתי חברות שבבים גדולות, AMD ו-SMCI, את התוצאות הכספיות שלהן ואיכזבו את המשקיעים • בתגובה לדוחות, מניות שתי החברות צללו בחדות במסחר בוול סטריט יחד עם אנבידיה שנסחרת בירידות • מומחים מסבירים: "יש ביקוש והשקעות של חברות גדולות, אבל ההכנסות לא מתרוממות"

יצרנית השרתים סופר מיקרו לא עמדה בתחזיות האנליסטים ופרסמה הכנסות נמוכות מהצפוי • גם חברת השבבים AMD פרסמה תוצאות מעורבות לרבעון הראשון וספגה הורדה דרמטית במחיר המניה

בבנק אוף אמריקה אופטימיים לגבי אנבידיה וברודקום, שעפ"י ההערכות נתח השוק שלהן מתוך תחום ה-AI יעמוד ב-2025 על 75% ו-7.5% בהתאמה • לצד זאת, בבנק ממליצים על עוד 3 מניות שבבים קטנות יותר שצפויות ליהנות ממונטום חיובי • וגם: ההיקף הצפוי לשווי שוק מאיצי ה-AI

לפי דיווח ב"פייננשל טיימס", ממשלת סין יצאה בהנחיות חדשות שמטרתן לחסום את השימוש בשבבים של אינטל ושל  AMD במחשבים ובשרתים בשימוש הממשלה • "זה עוד איתות להיפרדות של תעשיית הטק בין ארה"ב לסין ולמלחמת סחר שמעורבים בה שיקולים ביטחוניים"

עד סוף השבוע האחרון סקטור השבבים, בהובלת אנבידיה, זינק בוול סטריט בחדות עם תשואות דו־ספרתיות גבוהות • אבל ביום שישי האחרון המניות נצבעו לפתע באדום, ומומחים כבר מזהירים מפני סיומו של הראלי - לא רק בשוק השבבים • וגם: איזו מניה התנהגה שונה מהסקטור?

ברקע הראלי של סקטור הטכנולוגיה בבורסה בניו יורק, הביקוש למניות שבבים גובר • מתחילת השנה המדדים בתחום מזנקים, לעתים גם בעשרות אחוזים • כעת חברות הגמל בישראל מצטרפות לטרנד ופותחות מסלולים עוקבים אחרי מדדי שבבים - אך עדיין בחשיפה נמוכה

אינטל הודיעה כי היא פותחת באופן רשמי את מפעלי השבבים שלה בעבור חברות אחרות • מטרת המהלך כפולה - למשוך אליה את מעצבות השבבים הגדולות, כמו אנבידיה, AMD וקוואלקום, ולהוכיח שהחברה רוצה לשוב להיות יצרנית השבבים הראשונה בארה"ב • עם זאת, בדרך למימוש החזון של החברה לשנים הבאות עומדים גם לא מעט מכשולים

יוון תרכוש כ־40 מטוסי 35-F תמורת כ־8.6 מיליארד דולר מארה"ב, ובטורקיה לא יהיו מרוצים • הודו מנסה להפחית את התלות שלה ברוסיה ופונה למקורות חדשים לרכישת נשק • השבבים המערביים שמסייעים לרוסיה בהנעת מכונת המלחמה באוקראינה • השבוע בתעשיות הביטחוניות

בזמן שמדד הנאסד"ק זינק ב־43% ב־2023, מדד השבבים של פילדלפיה הציג תשואה של כמעט 65%, ובחמש השנים האחרונות עליות של פי 2 מהמדדים הגדולים בבורסות ניו יורק • מומחים טוענים כי מדובר ב"רכיב חובה בתיק מניות". האם הוא צפוי לעלות גם השנה?