תעודות סל

הגויס הוא על תעודות סל בחסר (שורט) על מדד תל בונד 40 ומדד גליל 5-2 שנים

גייס ביוני כ-650 מיליון שקל, ומתחילת השנה כ-5 מיליארד שקל ■ גיוסי התעודות המנייתיות בלטו לחיוב, והגיוסים לתעודות האג"ח התמתנו

דרך אידאלית למשקיעים פסיביים, לעקוב אחר מניות חברות מתחומים מעניינים

תכלית המשיכה להוביל בגיוסים, עם 309 מיליון שקל ■ היקף הנכסים של קסם גדל בכמיליארד שקל והיא מובילה את הענף ■ אפיק תעודות האג"ח ריכז את מרבית הגיוסים וגרף אליו 384 מיליון שקל

דמי הניהול ההולכים ונשחקים, המשבר הכלכלי, ובעיקר הכבדת ידו של הרגולטור מובילים למהלך של מיזוגים ורכישות בענף, המונה 8 שחקנים ■ בתוך 4 שנים הפך ענף תעודות הסל מנישה זניחה לתחום מרכזי, עם היקף נכסים שנכון למארס עמד על כ-34 מיליארד שקל

לשוק ההון הישראלי, עד עכשיו מעצמה של יותר מ-300 תעודות סל, נכנס כעת שחקן חדש - הקרנות המחקות מה ההבדל בין המוצרים ולמי הם מתאימים

תקלה בתעודת הסל קסם שורט נדל"ן הסבה הפסדים למשקיעים בה לאור פניות רבות של לקוחות זועמים החליטה קסם לפצות את המשקיעים שנפגעו קסם: "זו טעות נדירה"

430 מיליון שקל גויסו לאפיקי התעודות השונים, ובעיקר לתעודות המנייתיות הרגילות נכסי הענף גדלו בכ-2% ל-31.7 מיליארד שקל רשות ני"ע פועלת לצמצם את הרכישות של תעודות סל מצד קרנות נאמנות של אותו בית השקעות

שוק ההון פתח את 2009 באופטימיות, שהתגלגלה גם לתשואות התיקים המנוהלים והצליחו למזער בקמצוץ את הנזקים שגרמה 2008 ממדד מנהלי התיקים של קלי שוקי הון מסתבר שאפילו התיקים השמרניים ביותר, ללא מניות כלל, הניבו בפברואר 1.3% ומתחילת השנה 5%

מתחבטים בין פק"מ, מק"מ, אג"ח מדינה, קרן כספית או תעודת סל? הורידו את המדריך לניווט בעולם התשואות הנמוכות חיוני לזכור שבעולם של היום יש מרווח קטן מאוד לטעויות: שגיאה בחיזוי המגמות הכלכליות עלולה לשחוק כליל את הרווח להורדת המדריך

הרקע למהלך הוא כנראה העניין הדל בתעודות שפוגע ברווחיות שלהן קסם: המהלך ייטיב עם המשקיעים